Fastighetsutvecklare söker finansiering till bostadsrättsprojekt i Nynäshamn

Låneinformation

Riskbetyg	B
Lånebelopp (SEK)	2 000 000
Trancher	1 (15)
Låntagare	NKBS Holding AB
Anledning till lån	Byggnadskreditiv
Flexibel löptid mån	Min 1 mån | Max 24 mån
Säkerhet	Pant i fastighet, bolagsborgen, pant i fordran
Lån i förhållande till försäljningspris (LTV)*	56%*
Årsränta	11%
Teckningsperiod	2023-12-05 – 2023-12-08
Möjligt för låntagare att förlänga teckningsperioden	Ja
Garanterat fulltecknat lån	Ja

*LTV, lån i förhållande till uppskattat försäljningspris uppskattas till LTV ca. 56%.

Investeringsfaktabladet för denna investering är tillgängligt här:

Investeringsvillkor

Investeringen sker genom ett lån till NKBS Holding AB, 559227-9318. Företaget önskar att låna totalt 80 000 000 SEK från Kameos långivare. Detta är den första av femton trancher och är om 2 000 000 SEK.

Låntagare	NKBS Holding AB
Organisationsnummer	559227-9318
Lånebelopp (SEK)	2 000 000
Tranche	1 (15)
Anledning till lån	Byggnadskreditiv
Återbetalningsplan, räntor och lån	Projektintäkter
Årsränta	11%
Månadsränta	0,91%
Amorteringsförfarande	Full återbetalning på slutdagen
Ränteutbetalningar	Månatliga
Flexibel löptid	Min 1 mån | Max 24 mån

Trancher	Lånebelopp (SEK)	Årsränta	Säkerhet	Status
1	2 000 000	11%	Pant i fastighet, borgensåtagande, pant i fordran	Pågående
2	2 100 000	11%	Pant i fastighet, borgensåtagande, pant i fordran	Kommande
3	2 500 000	11%	Pant i fastighet, borgensåtagande, pant i fordran	Kommande
4	4 500 000	11%	Pant i fastighet, borgensåtagande, pant i fordran	Kommande
5	2 800 000	11%	Pant i fastighet, borgensåtagande, pant i fordran	Kommande
6	3 100 000	11%	Pant i fastighet, borgensåtagande, pant i fordran	Kommande
7	4 400 000	11%	Pant i fastighet, borgensåtagande, pant i fordran	Kommande
8	6 400 000	11%	Pant i fastighet, borgensåtagande, pant i fordran	Kommande
9	8 800 000	11%	Pant i fastighet, borgensåtagande, pant i fordran	Kommande
10	10 200 000	11%	Pant i fastighet, borgensåtagande, pant i fordran	Kommande
11	10 900 000	11%	Pant i fastighet, borgensåtagande, pant i fordran	Kommande
12	8 100 000	11%	Pant i fastighet, borgensåtagande, pant i fordran	Kommande
13	5 800 000	11%	Pant i fastighet, borgensåtagande, pant i fordran	Kommande
14	5 300 000	11%	Pant i fastighet, borgensåtagande, pant i fordran	Kommande
15	3 100 000	11%	Pant i fastighet, borgensåtagande, pant i fordran	Kommande
Totalt	80 000 000

Säkerhetspaketet

Pantsättare 1	Bostadsrättsföreningen Panorama Nynäshamn (769639-8812)
Långivarombud*	Kameo Investment Platform AB
Säkerhetsobjekt 1 **	Nynäshamn Älgen 19
Prioritet***	Innan 30% av budgeterat försäljningsvärde är sålt med förhandsavtal: 1:a prioritets pant inom SEK 0 – SEK 80 000 000 Efter 30% av budgeterat försäljningsvärde är sålt med förhandsavtal: 1:a prioritets pant inom SEK 0 – SEK 31 550 000
Borgensåtagande	Solidariskt borgensåtagande RO Properties AB, 559136-6538, och Andersson Company i Stockholm AB, 556432-8473, om 50 000 000 SEK.
Pantsättare 2	NKBS Byggbolag AB (559434-5182)
Säkerhetsobjekt 2 **	Pant i NKBS Byggbolag AB:s, org.nr 559434-5182, samtliga fordringar mot gäldenären BRF Panorama Nynäshamn, 769639-8812.
Pantsättare 3	NKBS Holding AB (559227-9318)
Säkerhetsobjekt 3 **	Pant i NKBS Holding AB:s, org.nr 559227-9318, samtliga fordringar mot gäldenären BRF Panorama Nynäshamn, 769639-8812.

*Långivarombudet innehar Säkerhetsobjektet såsom ombud för samtliga Långivare.

**När de Säkerställda Förpliktelserna blivit fullt och slutligt fullgjorda ska Långivarombudet släppa objektet/en.

*** Pantbrev tas ut löpande i takt med att nya trancher av lånet tas upp.

Företaget

Projektet utförs av RO Properties (50%) tillsammans med Andersson Company i Stockholm AB (50%).

RO Properties grundades 2017 av Simon Svensson och Peter Kuylenstierna. Bolaget bedriver fastighetsutveckling med fokus i Stockholms- och Malmöregionen, och har idag cirka 1400 byggrätter/bostäder i portföljen i olika skeden. För mer info, se bolagets hemsida.

Andersson Company grundades 1991 och är ett familjeägt fastighetsbolag. Bolaget har en fastighetsportfölj om cirka 11 000 kvm uthyrbar BOA i Stockholm och Uppsala, och bedriver även utvecklingsprojekt med fokus i Stockholm, Uppsala och Enköping. Bolaget hade per 2022-12-31 bokförda tillgångar om cirka 950 miljoner kronor med ett eget kapital om cirka 722 miljoner kronor, vilket ger en soliditet om cirka 76%.

Finansiell information

Se bilagor.

Projektet

Projektet avser byggnation av 36 bostadsrätter i centrala Nynäshamn. Den totala boarean uppgår till cirka 2314 kvm och bostadsrätterna kommer att uppföras i ett flerbostadshus om 10 våningar med utsikt ut över havet.

Fastigheten förvärvades 2021 och låntagaren har under 2023 erhållit bygglov. Låntagaren kommer under januari 2024 att påbörja markarbeten. Byggnationen utförs som totalentreprenad genom ett koncerninternt byggbolag, NKBS Byggbolag AB, som i sin tur har tecknat ett entreprenadavtal med 2A Entreprenad, se hemsida. 2A Entreprenad är ägs till 80% av ett dotterbolag till ALM Equity.

Det budgeterade projektvärdet uppgår till cirka 141 800 000 SEK, vilket ger lånet om 80 000 000 SEK en uppskattad LTV om cirka 56%. Av budgeterade intäkter är cirka 31 500 000 SEK föreningslån och cirka 110 300 000 SEK försäljningsintäkter.

Projektet förväntas vara färdigställt i Q3 2025.

På fastigheten bredvid uppförs ett annat projekt i en annan bostadsrättsförening om totalt 42 bostadsrätter av samma utvecklare som också finansieras genom Kameo.

Byggprocess
Fastighetsbeteckning	Nynäshamn Älgen 19
Adress	Höjdgatan 1A, 149 32 Nynäshamn
BOA	2314 kvm
Byggår	2024-2025
Antal bostadsrätter som ska byggas	36
Beviljat bygglov	Ja
Totalentreprenad	Ja, 2xA Entreprenad AB (556981-8445)
Beräknad produktionstid	18 månader

25 av 36 bostäder är tecknade med bokningsavtal, och låntagaren har precis påbörjat arbetet med att konvertera bokningsavtalen till förhandsavtal. Per idag är 10 lägenheter tecknade med förhandsavtal, vilket motsvarar cirka 29% av budgeterat försäljningsvärde.

Försäljningsprocess
Antal objekt	36
Storlek	31-126 kvm
Sålda på ritning	10 (29% av budgeterat försäljningsvärde)
Anlitad mäklare	Fastighetsbyrån Nynäshamn
Planerat tillträde	Q3 2025
Läge	A*

* Forum Fastighetsekonomi (Datscha)

Området

Projektet är beläget centralt i Nynäshamn, ca 60 km söder om Stockholm. Närmaste pendeltågsstation ligger 1 km från projektet, som tar cirka 55 minuter in till Stockholm. Projektet är beläget på en höjd som ger utsikt över Nynäshamn hamn och havet.

Potentiella risker med projektet

Projektet innebär vissa risker som kan leda till att projektet misslyckas. Det finns en finansieringsrisk eftersom projektägaren behöver full finansiering för att slutföra det. Det finns också en byggnadsrisk: Byggnationen kan ta längre tid och/eller bli dyrare än förväntat. Förseningar i projektet kan uppstå på grund av olika händelser, till exempel väderförhållanden, bristfälligt arbete, strejker, juridiska konflikter, entreprenörers konkurs eller försenade leveranser, sjukdom hos viktiga medarbetare, brist på personal eller material, arbetsplatsolyckor och ekonomiska svårigheter för projektägaren. Sådana förseningar resulterar vanligtvis i ökade kostnader. Om projektägaren inte kan finansiera dessa ytterligare kostnader, finns det en risk för konkurs eller att projektet inte kan färdigställas och tvingas säljas. Om projektet säljs i ofärdigt skick, är det troligt att försäljningspriset inte kommer att täcka alla skulder. Det finns även en säljrisk; om projektägaren inte lyckas sälja projektet som planerat riskerar investerarna att förlora investerat belopp.

Bilagor